ABD iş gücü piyasasındaki soğuma sinyalleri, Fed’in yıl sonuna kadar beklenenden fazla gevşeyebileceği beklentisini güçlendirirken küresel risk iştahı artıyor. Piyasalar, bugün açıklanacak ağustos ayı tarım dışı istihdam ve işsizlik verilerine odaklandı.
ABD: Zayıflayan istihdam göstergeleri ve düşen tahvil faizleri
JOLTS açık iş sayısı iş gücü talebindeki azalmayı işaret ederken, özel sektör istihdamı ağustosta 54 bin artışla beklentilerin altında kaldı.
İlk işsizlik maaşı başvuruları 30 Ağustos haftasında 237 bine yükseldi.
2Ç tarım dışı iş gücü verimliliği %3,3 ile tahminleri aştı.
Politika duyarlılığı yüksek ABD 2 yıllık tahvil faizi dün 4 bp gerileyerek 1 Mayıs’tan bu yana en düşük seviyeyi gördü; 10 yıllık ise yaklaşık 6 bp düşüşle %4,16’ya indi.
Bu tablo, Fed’in manevra alanını genişletiyor. Para piyasalarında 17 Eylül toplantısında kesin faiz indirimi fiyatlanırken, ekim toplantısında %57 olasılıkla 25 bp indirim, %43 olasılıkla sabit beklentisi öne çıkıyor. Ekimde sabit kalınırsa, aralıkta 25 bp indirim yapılacağına kesin gözüyle bakılıyor.
Beyaz Saray ve ticaret cephesi
ABD Başkanı Donald Trump, ABD–Japonya Ticaret Anlaşması’nı yürürlüğe koyan kararnameyi imzaladı. Anlaşmaya göre:
ABD’ye giren neredeyse tüm Japon ürünlerine %15 temel gümrük vergisi uygulanacak.
Otomotiv, havacılık, jenerik ilaçlar ve doğal kaynaklar için sektörel düzenlemeler gelecek.
Japonya, ABD’den pirinç alımlarını %75 artıracak; ABD’de üretilen güvenlik sertifikalı araçlar ek teste tabi tutulmadan satılabilecek.
Japonya, ticari uçak ve savunma ekipmanı alımı gerçekleştirecek.
Trump, Beyaz Saray’da teknoloji şirketleri yöneticilerini ağırladığı akşam yemeğinde yapay zekâ yatırımlarını övdü ve ABD’nin bu alanda Çin’in önünde olduğunu söyledi. Elon Musk’ın masada olmaması dikkat çekti; şirket temsilcileri yeni AI yatırımlarını anlattı ve destekleri için Trump’a teşekkür etti.
Piyasalar: Hisselerde rekor, dolarda zayıflama; altın ve petrolde sakin yükseliş
S&P 500 dün rekor tazeledi; kapanışta S&P 500 +%0,83, Nasdaq +%0,98, Dow +%0,77. Vadeli kontratlar yeni güne de pozitif başladı.
Dolar endeksi beklenen faiz indirimleriyle zayıflayarak 98,1 seviyesinde.
Ons altın, üst üste 7 günlük yükseliş sonrası 3.578,54 $ ile rekor gördü; kâr satışlarıyla %0,4 düşerek 3.546 $’a inse de şu sıralar %0,4 artıda 3.558 $.
Brent petrol hafif alıcılı; %0,1 artışla 66,7 $/varil.
Avrupa: Büyüme verisi bekleniyor; jeopolitikte “Gönüllüler Koalisyonu”
Avrupa borsaları dün genel olarak alıcılıydı. Bugün Avro Bölgesi 2Ç GSYH açıklanacak; beklenti çeyreklik %0,1, yıllık %1,4 büyüme.
Jeopolitik cephede, Fransa Cumhurbaşkanı Emmanuel Macron, Gönüllüler Koalisyonu’ndan 26 ülkenin ateşkes kapsamında Ukrayna’ya güvence güçleri konuşlandırma taahhüdünde bulunduğunu açıkladı; Zelenskiy ve Trump ile telefonla görüştü ve tüm tarafların barıştan yana olduğunu vurguladı.
Beyaz Saray’daki ofisinden koalisyon toplantısına katılan Trump, Avrupalı liderlere Rus petrolü alımını durdurma çağrısı yaptı; Rusya’nın bir yılda AB’ye yakıt satışından 1,1 milyar avro gelir elde ettiğini hatırlattı ve Çin’e de ekonomik baskı çağrısında bulundu.
Kapanışlar: FTSE 100 +%0,42, FTSE MIB +%0,49, DAX 40 +%0,74, CAC 40 -%0,27. Avrupa vadeli işlemler CAC hariç pozitif açılış işaret ediyor.
Asya: Fed iyimserliğiyle alımlar
Fed’e ilişkin gevşeme beklentileri Asya’ya da taşındı.
Japonya’da temmuz hanehalkı harcamaları %1,4 yıllık artışla beklenti altında; öncü endeks 105,9 ile tahminleri aştı.
Kapanışa yakın: Nikkei 225 +%0,5, Şanghay +%0,4, Hang Seng +%0,5, Kospi +%0,1.
Türkiye: Borsa yükseldi; TCMB raporu; kur yatay-pozitif
BIST 100, günü %0,85 artışla 10.828,93 puandan tamamladı. VİOP’ta BIST 30 ekim vadeli kontrat akşam seansında sınırlı yükseldi.
TCMB Ağustos Fiyat Gelişmeleri Raporu’na göre TÜFE %2,04 arttı; yıllık enflasyon %32,95 ile 0,57 puan geriledi. Aylık artışta gıda ve tütün öne çıkarken, olumsuz hava koşulları gıda fiyatlarını etkiledi.
USD/TRY dün 41,1580’den kapandı; bugün bankalararası açılışta %0,2 artışla 41,2530.
Teknik görünüm (BIST 100): Direnç 10.900 / 11.000, destek 10.700 / 10.600.
Günün veri takvimi (TSİ)
09:00 Almanya, Temmuz fabrika siparişleri
09:00 İngiltere, Temmuz perakende satışlar
12:00 Avro Bölgesi, 2Ç GSYH
15:30 ABD, Ağustos tarım dışı istihdam
15:30 ABD, Ağustos işsizlik oranı
15:30 ABD, Ağustos ortalama saatlik kazançlar
17:30 Türkiye, Ağustos hazine nakit dengesi
Beklenti: ABD’de ağustosta tarım dışı istihdam +75 bin, işsizlik oranı %4,3. Verinin iş gücü piyasasına vereceği sinyaller, Fed’in Eylül–Aralık patikasına ilişkin fiyatlamaların yönünü belirleyecek.
